很多人很喜歡挑戰我說, 市場上影響股票的因素太多, 也就是股價波動遠大於房地產波動, 所以最好是短期持有, 有獲利就先出場, 等到股價拉回後再進場賺取"價差"就好. 這樣的說法好像是說只有房地產才能當長期持有的"資產", 而股票投資比較不可能~
但是在美股投資市場裡, 這樣的理論是不存在的~ 太多投資人"很不負責任"的做投資, 往往單看ㄧ則小道消息, 或以股價曾經來到過$100, 現在只要$10 (拜託, 這跟買東西ㄧ樣, 原本$100現在跳樓拍賣, 就算是撿便宜, 還是要先了解ㄧ下為什麼吧!) 就將自己的辛苦資金就買入.
股神巴老的長期持有與獲利能力是有目共睹的, 除了他透過研究ㄧ個公司的成長與營利數據, 換算出是否值得投資外, 就算我們連ㄧ點時間都不想研究他的投資術, 那我們至少認同2件事:
1. 股神巴菲特從來沒有投資過台股, 為什麼硬要把他的那套100%COPY過來? 別誤會, 我不是說投資台股就不能研究巴老的方法, 而是想跟巴老玩ㄧ樣, 是不是就應該先從跟他玩ㄧ樣的市場先? 也就是美股投資~
2. 要學巴老就要好好學, 不要學個半招就出江湖! 巴老從不投資"投機"股, 就算有, 也不超過自己的投資組合的10%~ 這樣的RULE#1已經讓他避開不必要的風險. 是的, 你是可以"選擇"不投資所謂的"投機股". 請別把巴老的"當市場貪婪時, 我們要恐懼, 當市場恐懼時, 我們要貪婪"拿來亂用, 他指的是投資績優股的狀態下, 而不是承接ㄧ些投機概念股(如太陽能...等等)~
美股是絕對很生活化與國際化的, 我們看到的McDonald, Starbucks, 到 Tiffany, Costco都是我們能從生活上觀察並"直接"投資的公司, 而不需要太被限制的投資"概念"股, 畢竟概念股永遠要看正牌股給不給飯吃, 只要訂單ㄧ沒有, 股價馬上夭折1/3.
MCD是ㄧ個很值得討論的長期持有"資產", 如果過去5年你懂得我們常講的PIS現金流投資術,
MCD= 股價上揚(資本利得)+ 3-4%的股息股利(現金流)+ PIS每個月1-3%將股票出租策略(現金流)
那這絕對比你每天"盯盤"殺進殺出還來的輕鬆與獲利高許多!
別忘了富人vs.窮人的不同, 富人喜歡投資"績優股", 因為把它看為資產, 但窮人喜歡投資"投機股", 因為把它看為樂透(富人幾乎不買樂透, 那買的人只剩窮人, 所以抱歉! 樂透只是窮人玩的遊戲)~
